'96 대규모기업집단 채무보증 현황

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공정거래위원회 기업집단과 503-9124

o '93.4.1부터 시행된 30대 기업집단 소속 계열사간의 채무보증제한제도에

따른 개별회사의 법정한도(자기자본의 200%) 초과 채무보증의 해소 경과

기간이 '96.3.31로 완료

o '96.4.1 현재 공정거래법상 제한대상이 30대 기업집단 계열사간 채무보증

금액은 35.2조원으로 제도도입 당시의 120.6조원에 비해 85.4조원이 감소

하였으며, 자기자본대비 채무보증비율도 342.4%에서 55.9%로 286.5%p 감

소(산업합리화 등 각종 계열대상 채무보증을 포함할 경우 총 67.5조원으

로 자기자본대비 107.3%임).

o 개별회사별로 채무보증한도를 초과한 회사는 제도도입 당시 170개사(67조

원)에서 14개사 1.9조원으로 축소되었으며

- 한도초과 회사도 대부분 자기자본감소, 대규모기업집단 신규 편입에 따

른 것으로서 법위반으로 조사중인 회사는 1개사에 불과

o 지난 3년간 제도운용으로 30대 기업집단의 채무보증금액이 크게 축소되고

불합리한 금융관행이 일부 시정됨으로써 당초 제도도입의 취지에 비추어

일응 긍정적인 성과를 거둔 것으로 평가됨.

1. 채무보증제한제도 개요

가. 제도 도입배경 및 경위

<도입배경>

o 대규모기업집단에 대한 편중여신방지 및 선단식 기업경영지양

o 부실기업의 원활한 퇴출을 촉진하여 그룹전체의 부실화 방지

o 채무보증에 의한 과도한 차입억제로 개별기업의 재무구조건실화 유

도

o 담보권 또는 계열사보증을 전제로 한 여신 등 금융기관의 불합리한

관행 개선

<경위>

o '92년도 "독점규제 및 공정거래에 관한 법률" 개정으로 제도도입

o '93.4.1부터 시행

나. 규제대상 : 자산총액순위 상위 30대 기업집단소속 계열회사(금융.보

험업을 영위하는 계열회사 제외)

다. 제도의 내용(법 제10조의 2)

o 국내금융기관(은행, 단자, 종금, 보험, 증권, 리스회사) 여신과 관련

하여 계열회사의 채무에 대한 보증의 총액을 자기자본의 200% 이내로

제한

o 채무보증제한의 적용제외대상 보증

- 산업합리화관련 여신에 대한 보증

- 국내금융기관의 해외지점여신에 대한 보증

- 기업의 국제경쟁력 강화를 위하여 필요한 경우로서 대통령령으로

규정한 보증(기술개발자금, 해외건설입찰보증금 등 비차입성여신,

수출입은행의 제작금융, D/A, D/P 어음의 매입, Local L/C개설 등

과 관련된 보증)

o 경과조치

- 법시행일 현재('93.4.1) 채무보증총액을 특례한도액으로 인정하고

- 법 시행후 3년('96.3.31) 경과시까지 법정한도(자기자본의 200%)

이내로 축소

2. 30대 대규모기업집단의 채무보증 현황

가. 개관

o '96.4.1 현재 공정거래법상 제한대상인 30대 기업집단 채무보증금액

은 35.2조원으로 제도도입 당시의 120.6조원에 비해 85.4조원이 감소

하였으며, 자기자본대비 채무보증비율도 342.4%에서 55.9%로 286.5%p

감소

- 산업합리화 등 각종 예외대상인 채무보증을 포함할 경우 총 67.5조

원으로 자기자본대비 107.3%임.

<30대 대규모기업집단 채무보증 현황>

(단위 : 조원, %)

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채무보증금액

자기자본   ---------------------------------

(A)        계(B)     제한(C)   제한제외(D)

-----------------------------------------------------------

'93.4.1         35.2       165.5      120.6       44.9

'94.4.1         42.8       110.7       72.5       38.2

'95.4.1         50.7        82.1       48.3       33.8

'96.4.1         62.9        67.5       35.2       32.3

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===========================================================

자기자본대비비율          여신대비보증

-------------------  -------------------------

B/A        C/A      여신(E)*  보증비율(C/E)

-----------------------------------------------------------

'93.4.1       469.8      342.4       80.8        149.3

'94.4.1       258.1      169.3       46.2        160.0

'95.4.1       161.9       95.2       35.1        137.5

'96.4.1       107.3       55.9       26.0        135.3

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주) * 제한대상기준 여신(대출금, 회사채무 지급보증 등 포함)

o 제한제외대상 채무보증을 구성별로 보면 산업합리화관련 보증이 37.4%

로 가장높고, 해외건설 등 배차입성 금융관련 보증(25.3%), D/A.D/P.

Local L/C관련 보증(17.1%), 해외지점여신관련 보증(11.7%)이 높은

순으로 나타남.

<제한제외대상 채무보증의 사유별 구성비>

(단위 : 조원, %)

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계     산업   해외지점   수출입   해외건설수  기술개발  D/A, D/P

합리화    여신    은행지원  출관련보증            로칼 L/C

-----------------------------------------------------------------

금액

32.3   12.1      3.8       2.5        8.2        0.2        5.5

비중

100.0   37.4     11.7       7.9       25.3        0.7       17.1

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나. 채무보증현황의 특성

o 기업집단 규모에 따른 자기자본대비 제한대상 채무보증비율을 보면

1-10대 그룹이 41.5%인 반면 11-20대는 99.5%, 21-30대는 156.9%인

것으로 나타나 하위집단일수록 채무보증이 많은 것으로 나타남.

<기업집단 규모별 채무보증 현황>

(단위 : 조원, %)

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자기자본대비

채무보증금액            채무보증 비율

자기자본 ------------------------- ---------------------

(A)   제한(B)  제외(C)   계(D)    B/A    C/A     D/A

-----------------------------------------------------------------

1-10대     51.2    21.2     22.3    43.5    41.5    43.6    85.1

11-20대     7.8     7.7      7.8    15.5    99.5   100.3   199.8

21-30대     3.9     6.2      2.2     8.4   156.9    56.1   213.0*

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주) * '96년에 신규진입된 한솔, 뉴코아 제외시 183.2%

o 주기업체의 채무보증(제한대상) 현황

- 각 기업집단중 채무보증 상위3개사(주기업체)의 '96.4.1 현재 제한

대상 채무보증금액은 30.2조원으로 전년도에 비해 감소하였으나,

전체 채무보증에서 차지하는 비중은 85.8%로 오히려 2.0%p 증가하

였음.

- 이는 각 기업집단 소속회사의 채무보증이 3-4개 중핵기업을 중심으

로 이루어지고 있음을 보여줌.

<주기업체 채무보증 현황>

(단위 : 조원, %)

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전체(제한대상)       주기업체        B/A

채무보증금액(A)     채무보증(B)

-----------------------------------------------------------

'95.4.1              48.3              40.5         83.8

'96.4.1              35.2              30.2         85.8

-----------------------------------------------------------

증감              -13.1             -10.3         2.0p증

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o 개별회사의 자기자본대비 채무보증현황

- 30대 기업집단 소속회사중 금융.보험회사를 제외한 586개사중 자기

자본대비 채무보증비율이 100% 이상인 회사는 71개사로 전체의

12.1% 에 불과

<자기자본대비 채무보증비율의 회사별 분포>

(단위 : 개)

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자기자본대비 채무보증비율

계   ----------------------------------------------------

50% 이하   51-100%   101-150%   151-200%   200% 초과

-----------------------------------------------------------

586     468         47        37         20         14*

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주) * 자기자본의 부(-)인 회사(4개) 포함

다. 채무보증의 금융권별 현황

o '93.4.1과 '96.4.1의 제한대상 채무보증금액을 비교할때 은행권의 구

성비가 다소 높아지기는 하였으나 '93.4.1과 거의 동일한 수준임.

<30대 기업집단의금융기관별 채무보증 현황(제한대상)>

(단위 : 조원, %)

=============================================================

은행           제2금융권          계

---------------- ---------------- ---------------

금액   구성비    금액   구성비    금액   구성비

-------------------------------------------------------------

'93.4.1      77.0    63.9     43.6    36.1    120.6   100.0

'96.4.1      23.0    66.9     12.2    34.7     35.2   100.0

-------------------------------------------------------------

증감률     -70.1     3.0    -72.0    -1.4

=============================================================

o 한편 여신대비 보증배율을 볼때 은행이 156.5%인 반면 제2금융권은

107.9%로서 은행권이 채무보증을 더 요구하는 것으로 나타나지만 3년

간의 제도운영결과 채무보증 요구관행은 상당히 개선되고 있는 것으

로 보임.

<금융권별 제한대상기준 여신대비 보증비율>

(단위 : %)

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은행           제2금융권           전체

-------------------------------------------------------------

'93.4.1           178.8              115.5            149.3

'96.4.1           156.5              107.9            135.4

=============================================================

3. 제한대상 채무보증의 해소실적

o '93.4.1 제도도입 당시 채무보증한도 초과회사는 170개사로 초과금액은

67조원이었으나 '96.4.1 현재 한도초과회사는 7개 기업집단 14개사로

축소됨.

- 이중 법위반으로 조사중인 회사는 1개 기업집단 1개사(위반금액 658

억원)임.

. 나머지 13개사는 대규모기업집단 신규편입으로 1년간의 해소유예를

인정받거나 자기자본감소로 3년간 해소유예를 받는 회사임.

- 기타 '95 대규모기업집단이었던 우성건설그룹 3개사가 채무보증한도

초과분 미해소 상태로 법위반여부 조사중

* 법위반으로 조사중인 4개사에 대하여는 별도로 사건처리절차 진행중

<30대 기업집단 채무보증해소 실적>

(단위 : 조원, 개사)

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'93.4.1       '94.4.1     '95.4.1     '96.4.1

제도도입당시

-------------------------------------------------------------

초과금액          67.0          24.2         9.9         1.9

초과회사           170           106          59          14

=============================================================

o 한도초과 채무보증의 해소요인

- 제한대상 채무보증총액이 제도도입 당시 120.6조원에서 '96.4.1 현

재 35.2조원으로 85.4조원 감소

. 그 주요인은 여신상환(41.6%), 입보대체(25.5%), 중복과다보증

축소(23.2%) 등임.

- 반면 같은 기간동안 30대 기업집단의 자기자본 총액은 35.2조원에

서 62.9조원으로 27.7조원 증가하고 이에 따라 채무보증하도는 55.4

조원이 증가하여 자기자본대비 채무보증비율이 대폭 감소됨.

4. 평가 및 향후 제도운용 방향

<평가>

o 지난 3년간의 제도운용으로 30대 기업집단의 채무보증이 크게 축소되

고, 그 과정에서 아래와 같은 간접적인 성과를 거둔 것으로 판단됨.

- 채무보증을 통한 여신이 대폭 축소되어 대규모기업집단에 대한 편

중여신 방지에 기여

<30대 기업집단의 채무보증을 통한 여신현황>

(단위 : 조원)

=============================================================

계              은행           제2금융권

-------------------------------------------------------------

'93.4.1(A)         99.7             62.0              37.8

'96.4.1(B)         39.2             27.8              11.4

-------------------------------------------------------------

B-A             -60.5            -34.2             -26.4

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<30대 계열기업군에 대한 은행대출금비중 추이>

(단위 : 억원, %)

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'93            '94          '95

-------------------------------------------------------------

30대계열 총대출           289,384       324.826      352,928

은행권전체 대출         1,800,193     2,186,994    2,535,126

비중                         16.6          14.9         13.9

=============================================================

- 과도한 차입억제와 자기자본 증가로 개별기업의 재무구조건실화 촉

진

(단위 : %, %p)

=============================================================

'93.4(A)       '96.4(B)       증가(B-A)

-------------------------------------------------------------

자기자본비율           19.9           22.6            2.7

=============================================================

주) 30대 비금융.보험회사 기준임.

- 금융기관에 대한 중복.과다보증의 축소와 우량기업에 대한 신용대

출 확대 등으로 불합리한 금융관행의 개선

<30대 기업집단의 여신구성비 변동현황>

(단위 : %)

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'93.4.1            '96.4.1

-----------------------------------------------------------

채무보증을 받는 여신             69.5               25.4

신용대출                         14.7               49.3

담보대출                          5.8                7.2

해외차입                          5.0                7.3

기타                              5.0               10.8

-----------------------------------------------------------

계                      100.0              100.0

===========================================================

<향후 제도운용방향>

o 대규모기업집단 계열회사간 채무보증은 만성적인 자금부족 상황하에

서 채권확보를 도모하고자 하는 금융기관과 여신활용기회를 손쉽게

확보하려고 하는 기업의 이해가 합치되어 형성된 금융관행으로

- 대규모기업집단과 상대적으로 채무보증을 이용할 수 없는 중견.중

소기업간에 공정한 경쟁기반조성을 위해서는 계열회사간의 채무보

증은 원칙적으로 금지되어야 함.

o 금융시장의 개방에 적극적으로 대처하고 불합리한 금융관행의 개선을

유도하기 위해 법개정을 통하여 채무보증을 점진적으로 완전 해소하

도록 추진

* 법개정안

- 향후 2년 이내 : 자기자본의 100% 이내로 축소

- 그후 3년 이내 : 채무보증 완전해소(통상적인 거래상 필요한보증

등은 인정)

o 아울러 채무보증 완전해소전까지 채무보증한도 준수여부를 철저히 감

독하여 채무보증제한제도의 실효성을 강화

<참고1> '96 채무보증 현황

(단위 : 백만원, %)

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채무보증금액

집단명       자기자본(A)  --------------------------------------

제한대상(B)  제한제외(C)  합계(D=B+C)

-----------------------------------------------------------------

현대            9,148,946    4,213,124    7,067,948   11,281,072

삼성           13,234,110    2,579,458      455,096    3,034,554

엘지            7,300,355    2,060,944      742,981    2,803,925

대우            6,962,697    3,917,029    4,400,258    8,317,287

선경            3,323,579      620,816      285,802      906,618

쌍용            3,344,655    2,160,072      805,951    2,966,023

한진            1,730,046      949,108    7,745,859    8,694,967

기아            2,239,823    2,057,779      550,830    2,608,609

한화            1,308,614    2,021,263      236,112    2,257,375

롯데            2,595,244      665,674        9,469      675,143

금호            1,129,265    1,193,311      591,360    1,784,671

두산              802,904      447,991      313,191      761,182

대림            1,033,578    1,058,962    1,727,106    2,786,068

동아건설        1,187,935    1,081,465    2,086,186    3,167,651

한보              610,427    1,277,767      610,582    1,888,349

한라              161,134      425,735    1,830,916    2,256,651

효성              861,350      374,529      216,647      591,176

동국제강        1,101,097      819,906      159,734      979,640

진로              160,853      457,081       26,070      483,151

코오롱            725,780      601,652      234,474      836,126

동양              647,357      530,780       32,165      562,945

한솔              727,112      872,317        1,284      873,601

동부              638,660      730,216      550,774    1,280,990

고합              432,141      524,382       26,076      550,458

해태              475,236      248,899       56,083      304,982

삼미               76,141      517,976       45,992      563,968

극동건설          225,065      287,718      536,360      824,078

한일              217,223      192,226      667,416      859,642

뉴코아            191,976    1,988,701            -    1,988,701

벽산              314,881      299,336      297,737      597,073

-----------------------------------------------------------------

합계         62,908,184   35,176,217   32,310,459   67,486,676

=================================================================

=================================================================

자기자본대비율

집단명        ------------------    채무보증한도     한도초과액

B/A       D/A          (B=2*A)         (F=B-3)

-----------------------------------------------------------------

현대             46.05     123.30      18,305,606     -14,092,482

삼성             19.49      22.93      26,518,732     -23,939,274

엘지             28.23      38.41      14,749,180     -12,688,236

대우             56.26     119.45      13,951,046     -10,034,017

선경             18.68      27.28       6,928,164      -6,307,348

쌍용             64.58      88.68       6,713,130      -4,553,058

한진             54.86     502.59       3,586,572      -2,637,464

기아             91.87     116.46       4,486,204      -2,428,425

한화            154.46     172.50       3,412,998      -1,391,735

롯데             25.65      26.01       5,247,738      -4,582,064

금호            105.67     158.04       2,262,760      -1,069,449

두산             55.80      94.80       1,639,108      -1,191,117

대림            102.46     269.56       2,121,620      -1,062,658

동아건설         91.04     266.65       2,721,006      -1,639,541

한보            209.32     309.35       1,274,744           3,023

한라            264.21   1,400.48       1,112,454        -686,719

효성             43.48      68.63       1,726,892      -1,382,288

동국제강         74.46      88.97       2,202,194      -1,382,288

진로            284.16     300.37         603,738        -146,657

코오롱           82.90     115.20       1,488,510        -886,858

동양             81.99      86.96       1,297,016        -766,236

한솔            119.97     120.15       1,517,124        -644,807

동부            114.34     200.57       1,283,920        -553,704

고합            121.35     127.38         864,282        -339,900

해태             52.37      64.17       1,077,898        -828,999

삼미            680.29     740.69         571,668         -53,692

극동건설        127.84     366.15         450,130        -162,412

한일             88.49     395.74         587,044        -394,818

뉴코아        1,035.91   1,035.91         383,952       1,604,749

벽산             95.06     189.62         659,768        -360,432

-----------------------------------------------------------------

합계           55.92     107.28     129,745,198     -94,568,981

=================================================================

<참고2> 제한제외대상 채무보증의 사유별 현황

(단위 : 백만원)

=================================================================

집단명        산업합리화   해외지점여신  제작금융여신  해외건설

관리여신

-----------------------------------------------------------------

현대                  6,299    1,702,444      245,957   2,142,896

삼성                      -       15,078      374,405       6,426

엘지                      -      143,668      466,684      62,304

대우              1,318,163      152,388      652,368   1,312,750

선경                      -       77,147      123,407      76,184

쌍용                302,844       39,990            -      28,688

한진              6,658,526      293,773       21,535     772,025

기아                223,965       47,826            -           -

한화                184,056       21,471            -           -

롯데                      -            -            -           -

금호                      -      505,617        2,666       5,973

두산                231,796        4,938            -           -

대림                976,553       23,574      578,791     127,292

동아건설                  -      609,536            -   1,476,650

한보                134,174            -            -     472,623

한라                      -      114,034       60,797   1,656,085

효성                      -            -            -       2,100

동국제강            136,945            -            -           -

진로                      -            -            -       5,086

코오롱                8,876        2,322            -           -

동양                      -        6,072            -           -

한솔                      -        1,284            -           -

동부                400,134            -            -           -

고합                      -            -       18,376           -

해태                 27,307            -            -           -

삼미                      -            -            -           -

극동건설            528,224            -            -       8,136

한일                652,698        2,358            -           -

뉴코아                    -            -            -           -

벽산                286,475            -            -      10,422

-----------------------------------------------------------------

합계           12,077,035    3,763,520    2,544,986   8,165,640

-----------------------------------------------------------------

비중                 37.4         11.6          7.9        25.3

=================================================================

=================================================================

집단명     기술개발자금관련    D/A, D/P local L/C       합계

-----------------------------------------------------------------

현대                4,215             2,966,137         7,067,948

삼성               54,987                 4,200           455,096

엘지               52,567                17,758           742,981

대우                2,561               962,028         4,400,258

선경                5,632                 3,432           285,802

쌍용                  640               433,789           805,951

한진                    -                     -         7,745,859

기아                8,949               270,090           550,830

한화               17,709                12,876           236,112

롯데                1,629                 7,840             9,469

금호               10,893                66,211           591,360

두산                6,845                69,612           313,191

대림               20,896                     -         1,727,106

동아건설                -                     -         2,086,186

한보                3,225                   560           610,582

한라                    -                     -         1,830,916

효성                    -               214,547           216,647

동국제강           22,453                   336           159,734

진로               14,384                 6,600            26,070

코오롱              4,490               218,786           234,474

동양                    -                26,093            32,165

한솔                    -                     -             1,284

동부                   58               150,582           550,774

고합                    -                 7,700            26,076

해태                3,428                25,348            56,083

삼미                    -                45,992            45,992

극동건설                -                     -           536,360

한일                2,060                10,300           667,416

뉴코아                  -                     -                 -

벽산                    -                   840           297,737

-----------------------------------------------------------------

합계            237,621             5,521,657        32,310,459

-----------------------------------------------------------------

비중                0.7                  17.1             100.0

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