금융기관의 시장리스크규모 측정시스템 개발완료

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- 한국과학기술원 금융공학연구센터와 공동개발 -

금융감독원 은행감독국 리스크감독팀 3786-8043

1. 배  경

□ 금융감독원에서는 금융기관  보유자산·부채의 리스크규모를  상

시적으로 파악할 수 있는 시스템 개발을 한국과학기술원(금융공

학연구센타)과 공동프로젝트로 추진중이며,  2001.7월중 그  1단

계 작업으로 시장리스크규모 측정을 위한  "표준방법 시스템"을

개발완료하였음

※ 동 프로젝트 추진은 2001.7.9.에 발표된 「소프트웨어 개혁 추진방

안」중 "리스크관리 내실화" 과제에 포함되어 있는 사항임

ㅇ 동 프로젝트의  추진기간은 2002년말까지로  하되 시장리

스크는 물론 금리·  신용·유동성리스크  등 각  개별리스크와 이

를 통합한  종합리스크 측정시스템 구현을 목적으로 하고 있음

□ "표준방법 시스템"은 시장리스크  측정방법중 국제결제은행(BIS:

Bank    for   International    Settlement)이   제시한    표준방법

(Standardized Method)의 세부적인 가이드라인을 프로그램밍한 것임

ㅇ 동 시스템은 금융기관 트레이딩계정의 금리, 외환, 주식관

련 기초데이터를  입력하여  리스크요소별(금리, 주식,   외

환) 시장리스크 규모 및 금융기관별 시장리스크규모를 상

시적으로 파악하기 위하여 개발한 것임

2. 의의

□ 현재는 은행의 시장리스크규모  측정이 개별은행 차원에서 이루어

지고 있으며 은행별 기법의 차이 및  리스크규모 산출시스템 구현

정도의 편차가  심해 금융감독원에서는  은행별 리스크노출규모를

통일적으로 파악하여 감독·검사에 활용하는 것이 힘든 실정이나

ㅇ 이번 시스템 개발로  금융감독원은 은행으로부터 기초 데이터를

전송받아 동 시스템을 활용하여 표준방법에 의해 은행별 리스

크규모를 상시적으로 측정하고 이를 감독·검사자료로 활용이

가능

ㅇ 향후 시장리스크뿐만  아니라 금리·신용·유동성리스크  측정

시스템 개발이 완료될  경우 금융기관의 종합리스크규모를 상

시파악할 수 있는 체제 구축이 완료되어 리스크규모와 리스크

관리수준을 동시에 감안하여  금융기관을 감독하는  "리스크중

심의 감독(Risk-focused   Supervision)"으로의 이행의  전단계

충족

□ 특히 2002.1.1. 「시장리스크기준  자기자본보유제도」의 시행을 앞

두고 시장리스크  측정방법의 하나인 "표준방법  시스템"이 완료됨

으로써 동 제도  도입 준비 및 향후 제도운영의  효율성을 기할 수

있게 되었음

ㅇ "표준방법 시스템을 활용하여  동 제도 적용대상 은행(2001년  3

말 현재 10개)에 대한  자기자본비율 시뮬레이션을 상시  실시

함으로써 제도시행에 따른 사전대응지도가 용이할뿐더러 제도

시행후에도 개별금융기관별 시장리스크 규모에 대한 상시파악

을 통한 효과적인 시장리스크 감독업무 가능

ㅇ 현 프로젝트("표준방법 시스템" 포함)는 리스크보고 체제 구축

이라는 감독차원에서 활용할 목적이었으나, 시장리스크측정 시

스템 구축이 완료되지 않은 은행 등에 대해 동 프로그램을 제

공할 계획인 바, 금융기관도  동 시스템을  활용하여 자체적인

시장리스크관리가 가능

<참 고 1>   "표준방법 시스템" 개요(그림 생략)

<참 고 2>  시장리스크규모 측정방법(표준방법 및 내부모형) 개요

□  「은행업감독업무시행세칙」개정(2000.12.30)으로  2002.1.1.부터

일별기준으로 연결기준 총자산의  10% 내지 1조원이상의 트레

이딩계정(주식,  채권, 외환,  파생상품  등)을 보유하는  은행은

국제결제은행(BIS: Bank for  International Settlement) 바젤은

행감독위원회가  제시한 "표준방법(Standardized  Method)"  및

"내부모형(Internal  Model)"중 택일하여  시장리스크  소요자기

자본을 산출하고  이를 감안하여 BIS자기자본비율을  일정수준

(8%) 이상 유지하여야 함

ㅇ "표준방법"이란  각 리스크요소별(금리,  주식, 외환)로  사전에

정해진 구조적인 방식에 따라 리스크규모를 산출하고 이를 단

순히 더하여   시장리스크 소요자기자본을  산출하는 Building

Block 방식이며

ㅇ "내부모형"은 금융기관이 자체 개발한 시장리스크측정시스템으로

통계적인   기법을   이용해   트레이딩계정의  최대손실예상액인

VaR(Value-at-Risk)값을 산출하여  시장리스크  소요자기자본을

산출하는 방식으로 BIS가 제시한 엄격한 질적·양적요건을 만족

시키고 감독당국의 승인을 받아야 사용가능함